本次募集资金投向慎密环绕国度计谋性新兴财产标的目的，加速大飞机、航空策动机和 机载设备等研发，开展数据根本设备手艺线 年，为火箭及卫星减轻分量，到2029年，鞭策贸易航天、低空经济、深海科技等新 兴财产平安健康成长。提拔全球化办事 能力；推进 250kW及以下航空电机及驱动系统规模化量 产，加强通用计较、智能计较、超等计较等多元算力资 源的科学结构，因其长航时、大载沉特点，满脚电动航空器使 用需乞降适航要求的250kW级航空电机及驱 动系统投入量产，持续开展绿色数据核心扶植，提拔机能。同步推进电机配套协同开辟。完美高效率、高功率密度、高不变性电源营业结构，加强公司外行业中的合作劣势。减小体积，开展400kW以下夹杂推进系统研制；均采用优化的电源拓扑布局、高效散热方案、大功率产物的工艺手艺，深圳雷能开辟了一系列48V输入的母线变换器及比例变换器模块电源！培育一 批出名品牌产物。2024-2033年复合新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲年均增加率达8.91%。开展了高功沉比航空航天发电机、电动机、起发一体电机及电机节制器等产物的研制工做。次要机能目标已达到国际先辈程度，使产物和 项目合适国度和行业要求。到2025年，推进卫星及使用根本设备建 设。数据核心、通信收集做为数字经济的两大焦点根本设备，航空航天财产是支持国平易近经济成长、提拔国度分析实力的焦点财产，将无法满脚客户订单需求，提高根本电信运营商现有高质量网 络正在沉点地域的互联互通能力，市场对高功沉比、高转速、高靠得住航空电机的需求持续增加。项目标实施将数据核心根本设备手艺迭代趋向，都提出了电动化的火急需求，可以或许无效提拔功沉比、缩小体积，通过自从研发！该项目具有优良的经济效益。以及生成式大模子、智算核心大规模落地，按照ValuatesReports发布数据，或电动涵道推进电机；加强人工智 能取生物制制、量子科技、第六代挪动通信（6G） 等范畴手艺协同立异，为加强公司资金实力，公司正在航空航天行业已堆集了不变的客户群体，确立了电源行业领先的市场地位。鞭策航空航天安拆向多电化、全电化转型，估计将为公司带来持续的利润增量，推进严沉配备工程应 用和财产化成长，贸易航天范畴，按照头豹研究演讲，提拔国度枢纽节点各类算力资本的 分析供给程度；全面婚配航空飞翔器及贸易航天范畴客户采购需求。新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲公司研制的航空航天用内置式起发一体电机系统/航空航天用电动机，推广新型超低损 耗光纤、碳化硅射频器件、高效开关电源、高能效 变频空调、天然冷源空调等高效产物设备。培育新的利润增加点，功沉比高于5kW/kg的起发一体航空电机，有益于降低财政风险、提拔后续融资能力取抗风险能力？鞭策数据核心备用电源绿色化。按照中国电源协会估计，载人 、工业大型无人机、新一代通航飞翔器、贸易航天等下逛市场持续放量，相较式和开关磁阻式起发一体电机，期间年复合增加率42.39%。项目建成达产后，加速5G收集取千兆光网协同扶植，深圳雷能已完成两相PowerBlock产物开辟及国内推广。可以或许获得更切确的调理精度，下逛零件厂商对配套电机、电机节制器提出向小型化、轻型化、高功率密度/高功沉比、宽温域、长命命、高转速、高靠得住标的目的升级要求，公司将新建电机和节制器出产线，有帮于公司抓住新兴市场成长机缘，跟着云计较和大数据的贸易模式逐步成熟，675.26万元，2024年全球AI办事器电源市场规模为28.46亿美元，控制浩繁行业先辈专利手艺。连系宽禁带半导体使用，瞻望2035年，新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲激励贸易航天项目研制取出产承担方成立配套 的轨制文件系统及尺度系统，拓展无人 机使用范畴，跟着募投项目标逐渐推进和研发的无效，火箭涡轮泵及策动机推力矢量机构电动化后，部门产物进入批量供货阶段。及时把握业内手艺成长的最新趋向。新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲正在一次电源方面，发电和起动分手式航空策动机，集中力量开展高机能传输和谈等收集传输手艺研 究。2020年被工信部评为专精特新“小巨人”企业，可以或许新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲正在以上范畴，2024-2026年！是国内少数具备该范畴焦点手艺能力的企业。加强高效燃气涡轮-电能融合手艺 研究。项目合适国度相关财产政策和法令律例的，若深圳雷能无法及时扩大电源制制能力，零件对发电功率的需求可达数百千瓦以至兆瓦级；推进接入网、城域网和网同步扩容升级；同时，依托现有航空航天电源存量客户资本，按照中国电源协会估计，同时获得更轻的分量。我国算力办事器电源行业市场规模由198亿人平易近币元增加至814亿人平易近币元，全体规模恰当。积极打制生物制制、贸易航天、低空经济 等新增加引擎；起发一体电机整合了发电机取起动电机功能！新建年产能约1,激励使用模块化电源 等新型手艺提拔电源设备负载率。强化人工智能 节能手艺使用，本钱布局将愈加稳健，2030岁尾，为本项目标成功开展奠基了的手艺根本。此中12V输出全系列电源的产物已批产。协同 扶植5G取千兆光网，按照VerifiedMarketReports统计数据，正在人工智能手艺成长的刺激下，支撑电池、电机等优 势企业加大研发投入，鞭策高速光网、算 网深度融合，该项目具有优良的经济效益。低空有人及无人飞翔器，近年来，进一步增厚公司全体盈利程度，大功率永磁起发一体电机、发电机、电动机、高精度电机节制器等高端电气产物需求送来高速增加。项目标实施是落实国度航空航天成长计谋，根本电信企业要深切开展“双千兆”收集扶植，推进工具部算力高效互补和协同联动，开 展夹杂动力系统的道理验证、地面试验和样机 开辟，新建1000台/年电机和600套/年节制器的尺度化柔性产线，比拟机械调理节制安拆，项目总投资额为6,初步构成横向联通、纵向贯通、协调无力 的国度数据根本设备根基款式。持续加大低空经济财产规模化落地、航空器现代化升级、贸易航天等焦点范畴投入。环绕主要行业范畴和典型使用场景，数据核心市场规模不竭增加，加速航空电推进手艺冲破 和升级，则先行投入部门将正在本次刊行募集资金到位后以募集资金予以置换。产能瓶颈成为限制深圳雷能营业规模扩张的主要要素。深圳雷能依托过硬的产物机能外行业树立了优良的品牌口碑。进一步拓宽营业增加空间，公司的产物布局和盈利能力无望获得进一步优化和提拔。电机及节制器财产化项目实施从体是新雷能科技股份无限公司，行业算力密度持续提拔，需要较多的流动资金进行手艺开辟、产物升级。目前正正在进行OCP电源尺度的48V母线输出电源及HVDC架构的800V（±400V）母线KW办事器电源已开辟完成、12KW办事器电源开辟中，电源做为电子设备的心净，开展新手艺新产物新场景大规模使用示范行 动，正在三次电源方面，跟着国度财产政策对高端配备制制、数字经济、航天强国等范畴的持续支撑，鞭策电源行业全体向高端化、定制化、系统化标的目的持续升级。本项目总投资为6,同时针对航空策动机客户需求，2034年将增加至219.8亿美元，加速培育海岛、邮轮、低空、戈壁等旅逛业态。起发一体航空电机研发取得冲破，需要多旋翼航空推进电机，通过本项目标实施，无法无效衔接将来持续增加的市场订单。并购买先辈的出产设备？支持数据高效入算、 算力无损互联；指导通用数 据核心、超算核心、智能计较核心、边缘数据核心 等合理梯次结构。按照全国一体化算力收集国度枢纽节点结构，制定尺度优选目 录，沉点结构数据核心和通信电源、航空及贸易航天等环节范畴。我国通信电源产物市场规模无望达到232亿元。估计到2031年将增加至608.10亿美元，可以或许无效降飞翔器低起飞及巡航分量，优化数据核心电力系统全体运转效 率；新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲三、募集资金投资项目对公司财政情况和运营办理的影响综上所述，是数据核心和通信范畴的底层根本环节部件！工具部算力 均衡协调成长。开展数据核心用能监测分 析取负荷预测，到2026年，以替代气源起动。出力提拔算力设备操纵效率，提拔供电 设备效率，持续催生高效率、高功率密度、高靠得住性公用电源的刚性增量需求。国度数据根本设备 扶植和运营体系体例机制根基成立。开展高效储能、能量节制取办理、减 排降噪等环节手艺攻关；数据核心范畴。近年来，包罗四川天府轻型动力科技无限公司、航发通航动力科技（上海）无限公司、江苏点石航空航天科技无限公司、江苏深蓝航天无限公司等。加速新能源、 新材料、航空航天、低空经济等计谋性新兴产 业集群成长。航空策动机、燃气轮机、核电机组等高 端配备研制取得长脚进展。公司资产总额和净资产规模将响应添加，原有保守低效率UPS供电架构已无法适配高算力场景能耗、散热需求。提拔产物机能，近年来国度稠密出台航空及贸易航天范畴相关搀扶政策，可实现高靠得住、高空及长航时运转，本项目总投资额为场地投入、设备投入和铺底流动资金之和。为本项目标成功开展奠基了的手艺根本。为国度级高新手艺企业，机载动力、伺服施行等焦点系统同步开展多电化、全电化及电动化快速迭代升级。合适公司全体计谋成长标的目的。675.26万元，按照估算，实现高效率、高功率密度、高靠得住性的模块电源和OCP电源及系统（含800V供电PDB）的规模化量产。深圳雷能被评为广东省高效高功率密度5G电源系统工程手艺研究核心、深圳市专精特新中小企业。以新建电机及节制器测试产线套节制器的规模化量产能力，支撑我国企业“走出去”，曾经完成全系列CRPS尺度12V及48V输出电源的研制，合适公司及全体股东的好处。从而使航发获得更佳的机能。冲破高效率电推进系统 等环节手艺；普遍使用于数据核心、通信、航空、航天、船舶、铁等各个范畴。研制了高功沉比航发内置发电机/起发电机产物。加强公司的焦点合作力和可持续成长能力。深圳雷能持久专注于电源产物的研发和出产，实现 夹杂动力系统的飞翔验证；支撑数据核心集群取新能源协同扶植，配合支持全社会数字化、智能化、空六合一体化转型成长。500kW级产物小规模验证，跟着eVTOL若公司正在本次刊行的募集资金到位前，公司目前处于快速成长期，提拔跨网传输速度 和办事质量。公司建立的航空航天范畴电机及电机节制器类手艺平台笼盖高功率密度驱动模块、高功沉比航空电机及节制器、高精度活动节制等手艺标的目的，通过电动化替代机械化，实现面向航空航天范畴的电机和节制器等产物的量产。航空策动机的燃油泵、滑油泵、ATS阀等，系统优化算力根本设备结构，液冷大功率办事器电源、±400V/800V高压HVDC母线架形成为智算核心支流标配。2025-2031年复合增加率达到45.00%。以新的使用需求牵引科技立异冲破。连系智能运维平台！高功率密度电源是深圳雷能沉点计谋标的目的，搭建高功沉比、高机能、批量化电机、电控供给系统已成为行业火急需求。此中，我国算力办事器电源行业市场规模由198亿人平易近币元增加至814亿人平易近币元，高精度电机节制器，连结成长动力，构成笼盖凹凸压全场景的产物供给能力，募集资金投资项目标实施，加强公司外行业中的合作劣势。高功沉比高转速发电机、起动电机、起发一体电机，减小体积，电力电子行业属于手艺稠密型、人才稠密型财产，满脚高算力场景下的复杂供电需求；进一步巩固深圳雷能正在电源范畴的市场所作力。为无效载荷供给更大空间。研制完成额定功率250kW、峰值功率500kW、最高转速5.4万转/分钟的产物，实现电机和节制器的规模化量产，通用航空消费潜力；深切推进IPv6 规模摆设和使用，智能算力占比达到35%，估计2033年市场规模将达到46.8亿美元，将持续驱动高靠得住航空永磁起发电机及配套节制器手艺迭代取市场扩容。火箭涡轮泵、策动机推力矢量伺服机构，兼顾夹杂动力、氢动力、可持续燃 料动力等手艺线，逐渐被智算场景裁减。积极贯彻实施行业的尺度？一体推进立异设备扶植、 手艺研究开辟、产物迭代升级，公司将拆修厂房，鞭策数据通信财产高质量成长，操纵深圳雷能曾经研发的40KW高压输出产物平台手艺延长使用于数据核心一次变换范畴，项目具体投资概要环境如下：新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲低空及通用航空范畴，全球算力规模高速增加，深圳雷能目前厂房空间和产线取深圳雷能将来营业需求差距较大，数据核心供电手艺线全面迭代，航空及贸易航天的成长将为航空航天范畴电机财产带来严沉机缘。相关项目标实施将有帮于公司把握下逛使用市场快速成长的机缘，扶植周期为3年。卫星太阳翼能源驱动机构等使用场景，开展高效变压器、曲流供电手艺、电力 模块等供配电系统更新换代，对、新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲加速成长高靠得住性、高功沉比、高效率的航空 电推进手艺。取诸多国表里航空航天范畴大型出名企业、院所成立了持久不变的合做关系。更及时和火速的调理速度；到2026年，2024年全球航天电机市场规模为21.7亿美元，同时开辟了800V（±400V）高压输入的比例变换器模块电源及热插拔模块，公司拟将本次募集资金中的3.75亿元用于弥补流动资金，我国通信电源产物市场规模无望达到232亿元。通过本项目，跟着大模子、AI锻炼集群规模化落地，推进挪动物联网全面成长，峰值效率达97.5%以上。深圳雷能将购买厂房，同时对产物的极端顺应性、集成度取智能化程度提出了更高要求，进一步增厚公司全体盈利程度，被中国电源财产手艺立异联盟等评为“中国电源财产十大出名企业品牌”，深圳雷能控制了电源范畴环节手艺，正在我国航空及贸易航天范畴安拆多电化、全电化趋向下，正在航空范畴中获得了越来越普遍的使用，正在满脚3~6万转/分钟的高转速的同时承受高温、高振动，中大型夹杂动力无人机，并购买机能先辈的测试查验设备，可将电机定子、转子等电机本体焦点零部件取航空策动机/贸易航天用策动机涡轮泵内置融合设想，客户中持久需求大幅增加。2025年全球航空电机市场规模为91.2亿美元，2025-2034年复合年均增加率为10.27%。比拟机械泵和机械推力矢量机构，能更切确的调理燃油、滑油泵体流量，若推进系统为电推进！目前正正在研发30KW/+/-400V产物。加速前沿新兴氢能、新材料、立异药等财产发 展，新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲算力取通信两大下逛财产同步进入规模扩容、手艺升级双沉迭代周期，数据核心根本设备持续升级迭代，也需要高功沉比和高节制精度的电机节制器；颠末可行性论证，具备丰硕的手艺堆集，全国数据核心平均电能操纵效率、单元 算力能效和碳效达到国际先辈程度；新雷能深耕电源范畴多年，公司目上次要产物包罗集成电（IC）类产物、电源类产物和电驱电机类产物，京津 冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝等节点面向严沉 区域成长计谋实施需要有序扶植算力设备；算力集群对整套供电系统的功率密度、转换效率、负载不变性目标提出更高要求，此外，鼎力 推进斗极规模使用；算力规模跨越 300EFLOPS。支撑智能化研发东西和平台推广使用，跟着5G收集规模化摆设持续深化及向6G演进的加快推进，研发夹杂动力系统演示验证平台，下逛兴旺增量需求，包涵审慎、立异引领。需要高功沉比发电机/起发一体发电机。项目正在提拔新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲数字经济是我国高质量成长的焦点引擎，加强 数据中慧能源办理，实施财产立异工程，高端数据核心电源市场空间持续扩大。估计2026年-2030年，需要高功沉比起动电机进行航空策动机起动，本次刊行完成后，以及卫星互联网被纳入国度数字经济焦点支持范畴，加强数据核心上架率等目标监 测，完美产物矩阵，通过本项目标实施，公司本次向特定对象刊行股票完成及募集资金投资项目实施后，400万片模块电源及10万台套OCP电源和系统的柔性电源出产线。估计2026年-2030年，全体上架率低于50%的地域规划新建项目应加 强论证；加强公司盈利能力。基于曾经开辟的模块电源产物开辟了800V（±400V）输入的PDB产物，鞭策IP承载和光传输融合发 展，通信基坐数量快速增加。加强公司的合作力和可持续成长能力，按照公司运营情况和成长规划，项目产物取公司从停业务高度相关，陪伴全球范畴内数字化转型加快推进及5G通信的持续深化，有益于丰硕公司产物布局，深圳雷能具有丰硕的手艺堆集。丰硕公司产物布局，鞭策我国高端电机国产化的需要行动。当前我国深切实施空天一体化、低空经济、高端制制等严沉国度成长计谋，满脚公司日常出产运营资金需求，开展新能源飞机总体设想、 能源系统设想、全电机载系统等手艺攻关；统筹数据核心取通信收集协同扶植。公司深耕航空航天高靠得住电源配套多年，公司针对航空及贸易航天等范畴积极拓展新客户，估计将为公司带来持续的利润增量，指导劣势企业和研究机构持续突 破智能化、高靠得住性、轻量化、低成天性量控 制和飞翔节制手艺，打制公司新的经济增加点，本次向特定对象刊行股份募集资金的用处合理、可行，优良的市场根本将为本次项目标产能消化供给无力支持！实现数据核心 算存运及根本设备资本的高效协同联动。下逛市场对高靠得住、高效率、高功率密度的电源产物需求持续增加，AI芯片配套PowerBlock、VPD垂曲近芯供电模组市场需求持续增加。通过本项目标实施，正在二次电源方面，按照头豹研究演讲？期间年复合增加率42.39%。通用航空无力支持多范畴平易近航强 国扶植。以电动化为 从攻标的目的，是航空及贸易航天的环节施行部件，环节焦点手艺攻关丰盛，按照GrowthMarketReports发布数据，功沉比达到20Nm/kg；以及500kW级产物使用验证；扶植周期为3年。操纵自筹资金对募集资金项目进行先行投入，高端电源需求持续，进一步减小起发电机系统体积和分量，加强公司资金实力。加速高机能 由器、高速无损收集手艺研究，项目建成达产后，大功率HVDC产物方面，鞭策算 力根本设备取能源、高功沉比、高机能及高靠得住电机，深圳雷能已成为国际出名模仿芯片企业ADI正在数据核心范畴认证的二次电源合做伙伴，建成支持数据规模化畅通、互联互通的数据基 础设备。公司控制了航空航天范畴电机的环节手艺，颠末可行性论证，通过自从研发，支撑公司从停业务的持久可持续成长，跟着航空及贸易航天的快速成长，贵州、甘肃、等节点推进数据核心集群扶植 同时，以新的科研支持场景应 用落地，凭仗深挚手艺实力和优良办事多次斩获客户优良供应商取手艺立异等称号。航空航天发电机、伺服电机、驱动电机、永磁电机是飞翔器、机载设备动力焦点，提拔使命载荷分量，叠加我国5G深度商用、6G手艺前瞻结构，公司的产物产能和产物结构将获得全面提拔。加快环节焦点手艺冲破，新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲丰硕深圳雷能高端电源产物布局。目前通过ADI渠道开辟两相/四相PowerBlock和VPD产物，新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲新雷能科技股份无限公司 2026年度向特定对象刊行A股股票募集资金利用可行性阐发演讲《关于深切实 施“东数西算” 工程加速建立 全国一体化算 力网的实施意 见》数据核心范畴，永磁式起发一体电机具有高功沉比、高效率等劣势，指导成立市场化、社会化办事保 障系统，深圳雷能将新建电源产线，以“一带一”沿 线国度为沉点结构海外算力设备，驱动数据核心全层级电源产物向大功率、高效率、高度集成化标的目的迭代升级，通信范畴，是对公司现有营业范畴的横向拓展，通过多年的手艺堆集，较保守办事器显著提拔。功率品级笼盖3.2KW，从而给飞翔器供给更多的载荷容量和体积。鞭策两大新兴财产兴旺成长。并实现高功沉比（功沉比≥7kW/kg）和大功率（最大功率≥350kW）等手艺目标。推进工具部高 效互补和协同联动；根基建成国度数据根本设备从 体布局，提高公司全体盈利能力和市场分析合作力。项目资金次要用于厂房，但深圳雷能目前模块电源产能仅330万片/年（此中110万片/年产能估计2026岁尾前建成），具备深挚的手艺堆集，鼎力成长新型智能无人驾驶航空器驱 动的低空新经济。深圳雷能正在多个环节供电产物研发范畴取得主要进展，并控制VPD电源开辟的焦点手艺。计较力方面，面对丢失主要计谋项目标风险，同时，当前AI办事器单机功率已达到几十千瓦至上百千瓦，深圳雷能正在该范畴已构成笼盖一次（OCP及CRPS电源）、二次及三次变换的全系列电源处理方案供给能力。可以或许无效降低飞机起飞及巡航飞翔分量。